核心基金明年底推 管理費0.75%封頂

【明報專訊】政府昨日刊憲公布，將在本月25日向立法會提交有關強積金的修訂條例草案，冀在明年底引入俗稱「核心基金」的「預設投資策略」。


收費上限料逐漸下調

是次立法將規定每個強積金受託人必須設有核心基金，當計劃成員沒有作出投資選擇時，他們的供款會自動轉入核心基金。積金局在2013年的調查發現，24%的市民從未選擇強積金的成分基金。積金局執行董事馬誠信估計，當中涉及約500億至1000億元。


法例同時訂明，核心基金的管理費上限為0.75％。財經事務及庫務局副秘書長張國財表示，收費上限低處未算低，估計在一兩年後，當基金的規模增加，收費上限有進一步下調的空間。


張國財表示，法例生效後，受託人須向沒有作出任何投資選擇的人發出書面通知，如在42日內不選擇強積金的投資範圍，他們的強積金將被轉移至核心基金。


年輕成員高風險投資設定六成

以往「打工仔」若沒有作出投資選擇，供款會轉入積金商自定的預設基金，但市面上的預設基金沒有投資規限，收費亦過高。


這次立法規定，成員在50歲以下而不作投資選擇，供款會放在「核心累積基金」，60%投資在高風險的股票，40%投資於較低風險項目，例如債券。現時市場上同類基金的10年平均回報率約為4％。


在成員達到50歲，其資產將逐步轉移至「65歲後基金」，直至65歲，高風險與低風險資產比例為2比8。由於風險較低，回報亦不高，同類基金的10年平均回報率約為3％。


至於核心基金的投資內容，政府只概括要求基金配置在高風險資產的比例，但無意硬性規定實際投資內容，基金經理可自行設計。積金局投資規管主管姚尚敏表示，正研究定下參考性的投資組合，以供業界跟隨。