蘇皇籲買入雅居樂

【明報專訊】蘇格蘭皇家銀行將雅居樂地產（3383）的目標價由12.27元上調至16.26元，評級由「持有」上調至「買入」。

蘇皇指出，雅居樂於海南島的項目銷售比預期理想，整體銷售表現給予市場驚喜，故將2010年合同銷售額預測由323億元人民幣，上調至385億元人民幣，預測2010年至2013年，收入及盈利年複合增長率分別達到28%及33%，預測2011年底每股資產淨值達到30.38港元。

該行續指出，中央的房地產調控措施趨溫和，增加市場對內房股的信心，預料高槓桿的內房股最能受惠。雖然雅居樂土儲分散的速度較同業落後，但銷售增長表現足以抵消不利因素。