多做功課 慎選基金

【明報專訊】翻查過去5年的紀錄，於升市時，基金經理要跑贏大市基本上沒什麼難度；不過於跌市時，基金經理的揀股能力則會受到考驗，能夠跑贏大市的港股基金的比例，亦會急跌至約三成。


因此，於強積金半自由行實施後，強積金計劃成員如有興趣投資於港股基金，應該先做做功課，掌握各基金於升、跌市時的表現，這樣才能夠真正了解各基金經理的揀股能力，選出較可靠的基金。如果選對基金，回報表現可以十分可觀。


例如於2007年，表現最佳的「海通MPF退休金-海通香港特區基金-A」，便大漲99.2%，跑贏整體港股基金50.46%的回報；過去3年，就是「永明彩虹強積金計劃-永明首域強積金香港股票基金-B」的天下，基金於2009、2010以及2011年，分別大漲74.67%、24.65%以及下跌10.76%，跑贏大市足足「幾條街」。


不過，即使強積金計劃成員已經選擇有數據支持的港股基金他們亦必須留意所投資的基金，最近有沒有更換過基金經理，如果有，基金的投資方針以及策略，以至揀股能力均有可能出現變化，這時，基金之前的回報表現便不能作準。